又到了开秤季,节前苹果爱好者们可能要头疼了,面对扑朔迷离的产量和优果率,是留是走?网传今年苹果因为砍树可能减少500万亩以上的面积,占去年总面积的1/6!可为何节前苹果走势却尽显羸弱?

我们先来看看苹果的周期性。相较于其他水果,苹果有自身的特点:储存周期长,可以度过冬季,在全年进行销售。加上10月大批苹果下树,制造了苹果一年中的两个涨价区间:1,10月开秤炒作,如果供应充足,炒完一波就跌,如果供应少,可以持续下去,比如去年苹果受灾导致质量下降,变相减产,苹果价格在冬季依然是高位震荡;2,冬季天气冷,消费较弱,开春升温,但缺少当季水果供应,苹果正好可以填补这个空缺,制造4、5月份的行情。

今年一季度,牛钱举办了线上苹果交流会,当时各产地的贸易商都对质量问题导致的变相减产达成共识,认为苹果不会大跌,但对未来价格产生了分歧,一部分担心苹果走货慢的问题,差货走得比好货更好,这是消费降级的表现;另一部分看好苹果在4、5月份的行情,“青黄不接”的时候,减产的苹果怎么也要冲一回。


(资料图)

结果3月回调后,4、5月份苹果表现尚可,随后滞涨,行情似乎兼顾了“两派”的观点。而我们从苹果的库存消纳情况来看,其需求是偏“刚性”的。

接下来我们看看挖树减产的问题。

据网传消息,陕西彬县挖树超过50%,白水达到40%,洛川、富县达20%……山东牟平达到30%,沂源达25%……初步统计,2022年因挖树砍树全国苹果种植面积将减少500-1000万亩。

主要原因是这几年苹果种植面积增长,供过于求,成本上升,果农没有收益,加上粮食安全问题,政策上种植粮食作物有支持,退林还耕现象较多。

另一组数据显示,近些年苹果产量处于逐步下滑的态势(和官方数据相反)。主要是因为果树“老龄化”及种植收益低等问题,导致西北产区砍树比较普遍,新季苹果种植面积下滑。套袋初步预计产量在近10年中仅高于18年水平,低于去年产量5个点,新季减产基本确定。

但关键一点是,去年一直预测是大减产,可官方数据是增产的,原因是去年冰雹确实对质量影响较大,但对总产量影响较小。今年减产是面积减少,但质量较之去年预期好得多,能达到交割品质的占比增加,所以对于期货对应的苹果,是增是减不好说。

且不论减少多少面积(瞎猜没有用),如果苹果砍树现象是对过去供过于求的一种强烈反抗,那么苹果可能正在经历供给的一个重要拐点。我们用较为官方的数据,去年种植面积达到历史最高3100万亩,产量达到历史最高4500万吨,如果今年减产,可以类比19年的情况:面积2970万亩,产量4240万吨。因为18年冰雹导致大减产,去年变相减产,19年更合适类比,当时平均价格8800,目前01合约价格8250,加上需求弱化的影响,上方空间似乎不大。

需求端,近年来也凸显出一个趋势:年轻人并不青睐苹果。今年调研中,也有贸易商反映,年轻人更加喜欢香甜的水果、进口水果。每年西瓜、柑橘上市都会对苹果造成冲击,也能体现苹果在口感上的差距,而且苹果维C含量并不高。小编的朋友(也可能是小编……)去水果店给女盆友买水果,从来不买苹果……

目前产区晚富士依旧不多,客商货积极性不甚高,保持观望。山东产区红将军基本扫尾,库存红将军开始交易,但整体走货速度一般,出库价格普遍低于当时的入库价,客商小幅亏损。

周内销区市场苹果走货缓慢,需求低迷;产区库存老富士受此拖累,价格有所变化。陕西产区晚熟富士采青预定开启,对比价格高出去年同期1元/斤以上,但近期客商采购积极性有所下滑,晚熟采青价格回落。

引用牛钱交流群里老师调研后的一段话:“预期和心理落差比较大,原来搞贸易的,搞期货的,都认为这开秤价会很高,四块钱以上,老百姓也是认为前期的早果卖得比较高。但是经过一段时间的酝酿,贸易商来的积极性不高,代办感觉再不降价的话就办不了了,慢慢的降价收了。洛川七零的,统货三块多点儿,半商品果三块五以上。”

总而言之,当前供需较为宽松,已经表现在价格下跌上了。早熟富士、采青晚熟富士均高开低走,反映减产预期最终被羸弱的消费现状打败,贸易商不愿意高价囤货,这对未来开秤价预期并不友好。部分地区,已摘袋苹果质量出现问题,但不影响今年对质量良好的整体预期。

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